Un leader mondiale nel settore energia elettrica e gas

Nel (Londra: 0E4Q.L - notizie) report di oggi proseguiamo con il nostro obiettivo di incremento delle rendite dei portafogli, reinvestendo la liquidità disponibile derivante dagli ultimi dividendi incassati e acquistando un nuovo investimento ad elevato dividendo che presenta alle attuali quotazioni interessanti potenziali di crescita per i prossimi mesi. Secondo le nostre stime, questa operazione dovrebbe generare da subito ulteriori 90 dollari annui di entrate, che andranno a sommarsi alle oltre 250 cedole previste per l'anno in corso. Settimana brillante per il nostro modello Top Analisti, sulla scia del buon andamento registrato da Wall Street, con l'indice S&P500 che ha superato quota 2500, chiudendo venerdì scorso a 2.500,23 punti. In questo contesto, venti società presenti in portafoglio hanno registrato guadagni settimanali superiori al 2%. Tra queste, spicca la catena di supermercati Target Corp quotata sul Nyse con simbolo TGT, con una crescita di +4,7% da venerdì scorso, dopo la notizia che avevamo anticipato nello scorso report di un taglio dei prezzi per fronteggiare la concorrenza di Amazon. Target è presente in portafoglio Top Analisti da marzo 2017 con una performance di +8,3% dal nostro acquisto.

Con un dividendo del 4,1% attestato ai massimi storici e un lungo track record di 46 anni consecutivi di crescite, manteniamo il titolo in portafoglio con un rating BUY. Sul fronte opposto segnaliamo la flessione di Becton, Dickinson and Company, quotata sul Nyse con simbolo BDX, con un ribasso del 4,1% nella settimana dopo le performance stellari degli ultimi anni. La società è presente nel nostro modello dal 21 agosto 2012 con una crescita record di +155%. Fondata nel 1897 ed oltre 50.000 dipendenti, questa azienda è una multinazionale leader nel settore tecnologico medicale che si concentra sul miglioramento della somministrazione del farmaco, sul miglioramento della diagnosi delle malattie infettive e dei tumori, e sulla promozione dello sviluppo di nuovi farmaci. L’azienda sviluppa, produce e vende forniture mediche, dispositivi, strumenti di laboratorio, anticorpi, reagenti e prodotti diagnostici attraverso i suoi tre segmenti di produzione: Medical, Diagnostic e Biosciences. La società vanta un lungo track record di 45 anni di crescite del dividendo, con un incremento del 10,6% annuo negli ultimi 5 anni. Manteniamo il titolo in portafoglio con un rating HOLD e prevediamo di accumulare ulteriormente sul titolo nel caso di eventuali storni nei prossimi mesi. Vediamo ora nel dettaglio le variazioni da apportare ai nostri tre modelli di portafoglio, inclusi nel servizio online.

Top Analisti - Questo particolare portafoglio è attualmente uno dei più replicati dai nostri abbonati, e racchiude in un unico modello le raccomandazioni di un pannello di oltre 25 tra i maggiori analisti e Guru internazionali, presenti nelle migliori classifiche di reddito e performance. Composto attualmente da oltre 60 titoli, Top Analisti si è trasformato nel corso degli anni in una vera macchina da reddito, con oltre 250 cedole accreditate ogni anno ai partecipanti e un dividendo incassato in quasi ogni giorno lavorativo dell’anno. Nel file PDF relativo al portafoglio, aggiornato ogni settimana e scaricabile ad inizio report, è indicata chiaramente la percentuale di investimento suggerita per ogni titolo. In questo modo, ciascun abbonato può replicare il portafoglio con precisione, con importi superiori o inferiori a quelli indicati, semplicemente aumentando o diminuendo le singole quantità da acquistare per ogni titolo con la stessa proporzione suggerita nel modello.

Dividendo 4,5% e target +15% per un leader mondiale nel settore energia elettrica e gas

Principali motivazioni di acquisto: Il settore delle utilities è considerato da sempre come un posto sicuro per investitori a dividendo, in quanto caratterizzato da introiti stabili con un business difensivo a prova di recessione. Questa industria sta sperimentando importanti cambiamenti a causa delle nuove regole sulle emissioni prodotte dalle centrali a carbone e dalla forte crescita del fotovoltaico. Su queste basi, conviene guardare con maggiore attenzione al settore della distribuzione, caratterizzato da redditi più stabili rispetto a quello della produzione. La società di cui parliamo oggi è una delle maggiori realtà mondiali nella distribuzione di energia elettrica e gas ed offre un ricco dividendo del 4,5% sulle attuali quotazioni di borsa. Nelle scorse settimane, gli analisti di Morningstar (NasdaqGS: MORN - notizie) hanno assegnato alla società un rating di quattro stelle, con un potenziale di crescita superiore al 30% dal prezzo indicato per la vendita. Lo scorso aprile, la società ha deliberato la distribuzione di un dividendo speciale pari a 3,2 miliardi di sterline, dopo la vendita del 61% della rete distributiva del gas nel Regno Unito. Questo dividendo, che abbiamo incassato a giugno 2017, è pari a circa 8,4% sulle attuali quotazioni di borsa, e si somma ai dividendi regolari già percepiti che dovrebbero continuare a crescere in linea con l'inflazione, secondo i piani previsti dal management. In aggiunta, la società sta portando avanti un ricco piano di Buy Back, con acquisti programmati di azioni proprie in borsa per 800 milioni di sterline di cui 280 milioni già effettuati nei mesi scorsi a prezzi scontati, con una riduzione del numero di azioni in circolazione e portando evidenti vantaggi per gli azionisti. Questa società è una potente fonte di reddito ed è presente nel nostro portafoglio Top Analisti dal giugno 2010, con una performance maturata pari a +46% dall'acquisto, a cui si sommano tutti i ricchi dividendi incassati fino ad oggi.

Descrizione del business: Fondata nel 1990 con oltre 22.000 dipendenti, la nuova società di oggi è una delle principali utility nel settore elettrico e del gas a livello globale. L'azienda dispone di reti elettriche ad alta tensione in Inghilterra, Scozia e Galles, così come a New York, Massachusetts, New Hampshire, Rhode Island e Vermont, con impianti di trasporto del gas su scala nazionale in Gran Bretagna. La società possiede inoltre depositi di immagazzinamento del gas naturale liquefatto (GNL), con reti di distribuzione in Gran Bretagna e Stati Uniti. Il comparto UK per la trasmissione di energia elettrica possiede e gestisce una rete che comprende circa 7.200 chilometri di linee aeree, 1.500 chilometri di cavi sotterranei, e 338 cabine situate in Inghilterra e Galles. Il comparto regolamentato degli Stati Uniti possiede 174 chilometri di cavi sotterranei, 491 sottostazioni di trasmissione, e 688 cabine di distribuzione. In aggiunta, la società gestisce una rete di distribuzione del gas a New York, Long Island, Massachusetts, e Rhode Island. La società produce anche 7,9 megawatt di energia solare in Massachusetts e possiede 224 chilometri di interconnessione tra il New England negli Stati Uniti e il Canada.

Trend del dividendo: La società è caratterizzata da una lunga storia pluriennale di distribuzione di dividendi elevati. Il dividendo attuale è pari al 4,5% annuo, corrisposto in due rate semestrali, con un Pay Out pari al 80%. Obiettivo della società è l'incremento annuale del dividendo ad un livello superiore o pari al tasso di inflazione nel Regno Unito.

Trend storico degli utili e previsioni: Per i prossimi 5 anni gli analisti stimano una crescita annua composta degli utili pari al 6% annuo, favorendo probabili ulteriori incrementi per il dividendo.

Multipli di borsa: Il price earning attuale del titolo è pari a 15,1 volte gli utili attesi per l'anno in corso. La capitalizzazione attuale è pari a 45 miliardi, con un rapporto prezzo/ricavi pari a 2,2 volte (fonte Yahoo Finance).

Giudizio degli analisti e valutazioni: Il giudizio medio dei 4 analisti e broker che seguono il titolo è pari a 2 (BUY) su una scala da 1 a 5 ( 1= Strong Buy, 2=Buy, 3=Hold, 4=Moderate Sell, 5=Sell). Il target medio per i prossimi 12 mesi è pari a +15% dai livelli attuali.

Movimenti per il portafoglio Top Analisti: Sulla base di queste considerazioni e del rendimento elevato, utilizziamo il controvalore disponibile in cassa derivante dagli ultimi dividendi incassati e aumentiamo oggi l'esposizione sul titolo acquistando ulteriori 32 azioni, portando il controvalore su questo investimento all' 1,5% del portafoglio e un totale pari a 330 azioni. Comprare in data di oggi il titolo fino a portarsi sulla percentuale suggerita.

ETF Italia – Questo particolare portafoglio è composto esclusivamente da oltre 20 tra ETF e fondi chiusi, tutti quotati sulla borsa di Milano e facilmente negoziabili con qualsiasi banca o intermediario di trading online. Con oltre 40 cedole distribuite ogni anno ai partecipanti e operazioni di trading limitate, il portafoglio ETF Italia costituisce un potente e comodo strumento in grado di abbinare una rendita annua crescente a potenziali incrementi del capitaleinvestito nel medio lungo termine, con una composizione bilanciata di azioni, obbligazioni, fondi immobiliari, materie prime e metalli preziosi. La facilità di utilizzo dello strumento ETF permette di costruire portafogli fortemente diversificati anche con piccole disponibilità, puntando su aree del mondo in forte crescita o su comparti specifici difficilmente raggiungibili con investimenti diretti. Nel file PDF relativo al portafoglio, aggiornato ogni settimana e scaricabile ad inizio report, è indicata chiaramente la percentuale di investimento suggerita per ogni ETF. In questo modo, ciascun abbonato può replicare il portafoglio con precisione, con importi superiori o inferiori a quelli indicati, semplicemente aumentando o diminuendo le singol Autore: Paolo Crociato Per ulteriori notizie, analisi, interviste, visita il sito di Trend Online